Ставки по вкладам растут, рубль необычно укрепляется. Главные события рынка сбережений в июне

Главный аналитик финансового маркетплейса Банки.ру Богдан Зварич представил анализ основных трендов и событий на рынке сбережений за июнь и рассказал об изменениях, которые планируются в краткосрочной перспективе.

ЦБ сохранил ставку, но вероятность ужесточения ДКП растет

По итогам заседания 7 июня ЦБ РФ сохранил ставку на уровне 16%. Рынок склонялся к тому, что регулятор мог поднять ставку, однако была взята пауза для оценки динамики инфляции, инфляционных ожиданий и кредитования, а также снижения влияния временных факторов. При этом инфляция в последнее время показывает рост, как и инфляционные ожидания, а темпы роста кредитования остаются на высоких уровнях. В частности, по данным Минэка, на неделе с 18 по 24 июня рост цен ускорился до 0,22% с 0,17% неделей ранее, а инфляция в годовом выражении по оценке ведомства поднялась до 8,61%, что способствует росту рисков повышения ставки на одном из ближайших заседаний. При этом мы не исключаем, что регулятор может поднять ставку сразу на 200 б. п. до 18%.

Банки активно подстраивают свои линейки вкладов под изменяющиеся условия, улучшая предложения. Отметим, что банки стали более охотно повышать ставки на вклады срочностью год, которые в последнее время отставали по условиям от вкладов на три и шесть месяцев, что связано с пересмотром ожиданий кредитных организаций относительно перехода регулятора к циклу смягчения ДКП – банки готовятся к тому, что Центробанк может начать снижать ставку лишь в 2025 году. Данный фактор может привести в ближайшие месяцы к перераспределению спроса со стороны граждан от одно- и трехмесячных вкладов в пользу годовых, спрос на которые в последние полгода снижался.

При этом в случае, если регулятор пойдет на повышение ставки в июле или сентябре, тенденция к улучшению условий по вкладам может сохраниться – кредитные организации будут стараться выиграть конкуренцию за ликвидность, в связи с чем вынуждены будут повышать ставки. Это, вкупе с простотой и надежностью, сделает вклады еще более привлекательным инструментом.

Боковик и новые локальные минимумы на фондовом рынке

В июне индекс Мосбиржи провел в диапазоне 3000–3270 пунктов. Основным событием месяца для рынка стало введение санкций на Мосбиржу. Это событие способствовало росту волатильности на рынке и отступлению индекса Мосбиржи к отметке 3000 пунктов – минимум с декабря 2023 года. Однако в дальнейшем рынок смог отыграть большую часть потерь, выйдя в верхнюю половину данного коридора. В ближайшие месяцы в базовом сценарии ожидаем стабилизации рынка в обозначенном коридоре на фоне снижения волатильности, не видя поводов для выхода как вверх, так и вниз. В июле важным фактором будут дивидендные события и, в частности, отсечка по Сбербанку. Этот фактор может оказать давление на рынок за счет продаж акций инвесторами, покупавшими их под выплату дивидендов. Однако в случае сохранения стабильной ситуации на внешних рынках и удержания нефтью марки Brent позиций в районе 85 долларов за баррель данного фактора будет недостаточно для отступления рынка ниже 3000 пунктов.

Рубль: высокая волатильность и укрепление на фоне санкций

Введение санкций, которые привели к остановке торгов долларом и евро на валютной секции Московской биржи, привело к росту волатильности на рынке. Данные санкции были ожидаемы и не привели к существенным сдвигам курса рубля, однако рост волатильности был «эмоциональной» реакцией на случившееся. Как мы и ожидали, существенного ослабления рубля не произошло. Более того, национальная валюта смогла укрепиться (11,73 в паре с юанем на конец июня против 12,39 на 31 мая), что было вызвано опасением снижения спроса на валюту со стороны импортеров. Основным ориентиром валютного рынка полноценно стала пара юань/рубль. Ориентиром по курсам доллара и евро стали официальные курсы Центробанка.

Отметим, что к концу месяца волатильность стала постепенно снижаться, а основные мировые валюты на биржевом и внебиржевом рынках демонстрируют восстановление котировок на фоне прохождения июньского пика налоговых выплат. На наш взгляд, в текущий момент нет существенных поводов для направленного движения в паре юань/рубль. Ориентируемся на консолидацию китайской валюты в широком диапазоне вокруг отметки 12 рублей за юань.

Источники:

Условия получения:

Первый заём до 10 000 рублей выдается бесплатно в случае своевременного погашения; В случае нарушения сроков, размер неустойки составляет 0,10% от суммы просрочки в день, но не более 10% от суммы кредита; В случае длительной задержки выплаты информация будет передана в БКИ.

Информация о полной стоимости займа и пример расчета:

ПСК (полная стоимость кредита) в процентах составляет от 0,000% до 292,000% годовых.

Пример:

Заём в размере 10 000 рублей выдан на 61 дней с пролонгацией. В году 365 дней, по договору ставка составляет 0,8% в день (годовая ставка, соответственно будет равна 292%). Сумма процентов за год составляет 29 200 руб. (10 000*292% = 29 200), за 1 день 80 руб. (29 200/365 = 80), за 61 дней соответственно 4 880 руб. (80*61 = 4 880. Общая сумма платежа составляет 14 880 руб. (10 000 руб. основной долг + 4 880 руб. проценты). Процентная ставка по займам составляет от 0 до 292% годовых; По потребительским кредитам и кредитным картам - от 17 до 31% годовых;

Последствия невыплаты заёмных средств:

В случае невозвращения в условленный срок суммы кредита или суммы процентов за пользование заёмными средствами кредитор вынуждено начислит штраф за просрочку платежа. Большинство кредиторов идут на уступки и дают 3 дополнительных рабочих дня для оплаты. Они предусмотрены на случай, к примеру, если банковский перевод занял больше времени, чем обычно. Однако, в случае неполучения от Вас какой-либо реакции в течение продолжительного времени, будет начислен штраф за просрочку срока погашения размером в среднем 0,10% от первоначальной суммы для займов, 0,03% от суммы задолженности в среднем для потребительских кредитов и кредитных карт. При несоблюдении Вами условий по погашению кредитов и займов, данные о Вас могут быть переданы в реестр должников, а задолженность - коллекторскому агентству для взыскания долга. О всех приближающихся сроках платежа кредитор своевременно информирует Вас по СМС или электронной почте. Рекомендуем Вам вносить платеж в день получения данных напоминаний. Погашая задолженность в срок, Вы формируете хорошую кредитную историю, что повышает Ваши шансы в дальнейшем получить кредит на более выгодных условиях. Предложение не является офертой. Конечные условия уточняйте при прямом общении с кредиторами.